Dopiero co informowaliśmy o rekordowej emisji obligacji Vehis Finanse, w ramach której spółka pozyskała 118,2 milionów złotych – a już możemy się podzielić kolejną świetną wiadomością!

Komisja Nadzoru Finansowego zatwierdziła Prospekt Podstawowy II Publicznego Programu Emisji Obligacji Vehis Finanse sp. z o.o., przy którego powstaniu pracował zespół rynków kapitałowych CK LEGAL. Nasi eksperci reprezentowali również spółkę w postępowaniu przed KNF.

Na podstawie zatwierdzonego prospektu spółka będzie mogła przeprowadzić emisje obligacji o łącznej wartości nominalnej do 500 milionów złotych. Ale to nie wszystko – w ramach prospektu przygotowaliśmy dla naszego klienta elastyczną konstrukcję, która pozwala wybrać sposób zabezpieczenia obligacji na etapie podejmowania decyzji o konkretnej emisji. Wierzytelności z obligacji mogą zostać objęte zabezpieczeniem podstawowym w formie poręczenia lub zabezpieczeniem rozszerzonym, obejmującym również dodatkowe zabezpieczenie rzeczowe.

To nie pierwszy – i nie drugi! – sukces w historii naszej współpracy z Vehis Finanse. Również w zeszłym roku wspieraliśmy spółkę przy przygotowaniu i zatwierdzeniu pierwszego programu emisji obligacji. Cieszymy się, że możemy towarzyszyć Vehis Finanse w kolejnych etapach rozwoju jej programu finansowania.

Gratulujemy i dziękujemy za zaufanie!

• 

• 

W CK LEGAL mamy podwójny powód do świętowania!

Aleksandra Karlińska i Stanisław Adamiak po mistrzowsku zdali egzaminy wstępne na aplikację radcowską. Brawo!

Gratulujemy świetnych wyników – znając wasze podejście do zawodowych wyzwań, wiedzieliśmy, że bez problemu dacie sobie radę.

Stanisławowi i Aleksandrze życzymy powodzenia na aplikacji radcowskiej!

Jedna decyzja biznesowa pociąga za sobą wiele konsekwencji – prawnych, podatkowych i finansowych. W CK LEGAL od lat przy projektach naszych klientów łączymy różne kompetencje i patrzymy na biznes szerzej niż tylko z jednej perspektywy.

Dziś ogłaszamy kolejny krok!

Obok CK LEGAL powstaje CK NEXUS – firma doradcza specjalizująca się w podatkach i finansach.

CK LEGAL i CK NEXUS tworzą wspólnie środowisko doradcze, w którym prawo, podatki i finanse spotykają się w jednym celu: kompleksowego wsparcia właścicieli i zarządów w podejmowaniu kluczowych decyzji biznesowych. Do każdego wyzwania dobieramy wyspecjalizowany zespół i koordynujemy jego pracę.

Sprawdź, co oferuje CK NEXUS:

• reorganizujesz grupę lub planujesz ekspansję zagraniczną – zaprojektujemy strukturę z uwzględnieniem kwestii prawnych, podatkowych i finansowych,
• planujesz sprzedaż firmy – połączymy przygotowanie prawne i podatkowe aspekty transakcji,
• przygotowujesz sukcesję lub chcesz uporządkować majątek – spojrzymy na strukturę właścicielską, przepływy i konsekwencje podatkowe,
• rozwijasz biznes i chcesz skorzystać z ulg podatkowych – przeanalizujemy dostępne preferencje, ocenimy możliwości ich zastosowania i wesprzemy w ich prawidłowym rozliczeniu.

Zastanawiasz się, czy oferta CK NEXUS jest dla ciebie? Skontaktuj się z nami i opowiedz o sytuacji twojej spółki. Zachęcamy do kontaktu!

Rekordowa emisja obligacji to kolejny projekt, przy którym zespół rynków kapitałowych CK LEGAL wspierał Vehis Finanse. Pozyskanie 118,2 milionów złotych z emisji obligacji serii M, przy początkowo zakładanych 100 milionach złotych, było możliwe dzięki ogromnemu zainteresowaniu inwestorów i zastosowaniu mechanizmu nadsubskrypcji.

Emisja została przeprowadzona w ramach I Publicznego Programu Emisji Obligacji, na podstawie prospektu podstawowego przygotowanego przy wsparciu CK LEGAL.

Dziękujemy Vehis Finanse za zaufanie i gratulujemy sukcesu. Cieszymy się, że mogliśmy się do niego przyczynić!

• 

• 

Przed emisją albo nigdy?

To pytanie stało się przedmiotem wyroku Sądu Apelacyjnego we Wrocławiu z 28 lipca tego roku. Sprawa dotyczyła hipoteki ustanowionej jako dodatkowe zabezpieczenie wierzytelności obligatariuszy już po emisji obligacji.

I tu właśnie pojawiły się wątpliwości: czy umowę z administratorem zabezpieczeń zawsze trzeba zawrzeć przed emisją obligacji? A co, jeśli potrzeba ustanowienia zabezpieczenia pojawi się dopiero później?

Sąd uznał, że ustanowienie nieprzewidzianego w warunkach emisji zabezpieczenia wymaga zawarcia umowy z administratorem hipoteki już po emisji i zawarcie takiej umowy nie oznacza automatycznie nieważności ani tej umowy, ani ustanowionego zabezpieczenia. Kluczowe znaczenie ma bowiem ochrona obligatariuszy.

O tym, jakie praktyczne znaczenie ma wyrok sądu dla praktyki rynku obligacji, dowiesz się z najnowszego tekstu Wojciecha Chabasiewicza z CK LEGAL na blogu Prawa Inwestora.

Polecamy!

Złożone projekty wymagają spojrzenia z różnych perspektyw.

Przy sprzedaży spółki, inwestycji, reorganizacji czy sukcesji decyzje prawne niosą konsekwencje podatkowe i finansowe. I odwrotnie – wybór rozwiązania podatkowego wpływa na konstrukcję prawną. Dlatego w CK LEGAL patrzymy na sprawy naszych klientów kompleksowo i dobieramy zespół do konkretnego wyzwania. Pracujemy interdyscyplinarnie, łącząc kompetencje prawne z wiedzą podatkową i finansową oraz współpracując z zaufanymi ekspertami.

Jak wygląda to w praktyce?

Sprzedaż spółki – przygotowujemy firmę do transakcji również od strony podatkowej – przeprowadzamy due diligence podatkowe, analizujemy potencjalne zobowiązania i obszary wymagające uporządkowania przed transakcją, wspieramy przygotowanie data roomu i analizujemy obszary, które mogą mieć wpływ na wycenę lub warunki transakcji.

Inwestycje i reorganizacje – projektujemy strukturę całej operacji, od wyboru rozwiązania prawnego po konsekwencje podatkowe związane zarówno z wejściem w inwestycję, wyjściem, jak i z przekształceniami, połączeniami, podziałami oraz zmianami w strukturze grupy.

Ekspansja zagraniczna – uwzględniamy nie tylko kwestie korporacyjne, lecz także VAT, rezydencję podatkową, ceny transferowe oraz sposób organizacji przepływów finansowych.

Sukcesja i fundacje rodzinne – oferujemy wsparcie przy porządkowaniu struktury własnościowej i aktywów, zasadach spełniania świadczeń na rzecz beneficjentów oraz przepływach między fundacją, spółkami i właścicielami, biorąc pod uwagę skutki podatkowe różnych rozwiązań.

W najważniejszych decyzjach biznesowych, jakie podejmuje przedsiębiorca, perspektywa prawna, podatkowa i finansowa bardzo często się przenikają. Dlatego w CK LEGAL robimy kolejny krok w kierunku modelu, w którym te perspektywy stają się równorzędne, a obsługa projektu ma wielowymiarowy charakter. 

Więcej informacji już wkrótce!